Vergleichsrechner SARON oder Festhypothek: simulieren Sie beide
Geben Sie den Betrag, die Laufzeit und die Marge ein: Der Vergleichsrechner beziffert die beiden Lösungen nebeneinander.
Ihre Finanzierung
Annahme: aufgezinster SARON bei 0 %, Zinsen ohne Amortisation geschätzt. Die tatsächlichen Kosten schwanken mit dem Markt.
Wie der Unterschied zu lesen ist
Der SARON-Zinssatz setzt sich aus zwei Teilen zusammen: dem SARON selbst, der dem Leitzins der Nationalbank folgt und sich laufend bewegt, und der Marge der Bank, die vertraglich festgelegt und über die gesamte Laufzeit stabil ist. Nur der erste Teil bewegt sich. Die Marge ist also der eigentliche Verhandlungsgegenstand.
Die Festhypothek erkauft sich Sicherheit: Die monatliche Rate ändert sich nicht, unabhängig von der Zinsentwicklung. Die Kostendifferenz zwischen den beiden Lösungen ist zum Zeitpunkt der Simulation der Preis dieser Sicherheit. Das ist kein Verlust, das ist eine Versicherungsprämie.
Was die Simulation nicht sagt
Die Berechnung geht von einem über die gesamte Laufzeit konstanten SARON aus, was nie eintrifft. Sie liefert eine Grössenordnung, keine Prognose. Sie blendet zudem aus, wie gut der Haushalt einen Anstieg verkraften kann: Genau das, und nicht die Kostendifferenz, entscheidet in der Praxis.
Der Mechanismus des SARON, seine Entwicklung und die Kriterien für die Wahl zwischen den beiden Formeln werden im Leitfaden zur SARON-Hypothek im Einzelnen dargestellt.